Solana价格分析：关键支撑位承压与市场情绪低迷或引发进一步下行

截至周一发稿时，Solana (SOL) 价格下跌超过6%，在跌破200日指数移动平均线 (EMA) 后，正向174-177美元的支撑区域施压。衍生品市场数据显示，交易员普遍看跌，预计价格可能进一步下探。

尽管如此，现货市场的资金流出以及上周美国现货SOL交易所交易基金（ETF）的资金流入，为潜在反弹保留了一定可能性。

卖方主导SOL衍生品市场

随着整体市场波动加剧，Solana逐渐失去散户投资者的关注。CoinGlass数据显示，SOL期货未平仓合约 (OI) 在过去24小时内下降了1.56%，至101.6亿美元，表明其价格正在下滑。杠杆作用适用于未平仓期货合约或交易者平仓。

此外，OI加权融资率为-0.0078%，显示交易者倾向于看跌，并愿意支付溢价来持有空头头寸。

更令人担忧的是，过去24小时内多头平仓金额高达4310万美元，远超空头平仓金额190万美元，表明多头交易者的损失更为严重。这种供需失衡导致同期活跃多空头头寸比率降至0.9102，意味着活跃空头头寸占据上风。

SOL衍生品数据。来源：CoinGlass。

Solana面临跌破关键支撑位的风险

截至周一发稿时，Solana的交易价格为175美元，盘中下跌超过6%，面临跌破174-177美元需求区和连接7月1日与10月10日低点形成的支撑趋势线的风险。

若收盘价明确跌破174美元，则将确认跌势，并可能进一步下跌至153-156美元的支撑区域，这较当前市场价格将下跌近10%。

此外，Solana目前交易价格低于200日均线，而50日均线和100日均线的下行趋势可能形成死亡交叉形态。这一技术信号通常被视为卖出信号，因为短期下跌趋势可能会增强。

日线图上的动量指标预示着即将出现看跌趋势，因为移动平均收敛/发散指标（MACD）与信号线趋于一致。如果MACD继续下跌并跌破信号线，则将确认看跌动能增强。

与此同时，相对强弱指数（RSI）在37处大幅下跌，表明抛售压力正在增加。在跌至超卖区域之前，RSI仍有下跌空间，这意味着市场还有进一步回调的余地。

SOL/USDT每日价格图表。

另一方面，若SOL从175美元反弹，可能会重新测试187美元的200日均线。

Solana能否吸引机构投资者逆转颓势？

尽管零售需求疲软对SOL价格构成压力，但上周美国现货Solana ETF的推出表明，机构投资者对以太坊主要竞争对手的需求依然稳定。Sosovalue数据显示，上周连续四天资金流入，截至10月31日当周，资金流入总额达1.9921亿美元。如果这一稳定趋势持续下去，SOL价格有望进一步上涨。本星期机构投资者的需求可能会推高SOL价格。

美国SOL现货ETF资金流入。数据来源：Sosovalue。

周一现货市场日内净资金流出数据显示，截至目前，Solana净流出额为7576万美元。这表明交易者要么是在利用折扣价获利，要么是在将代币从交易所转移到冷钱包，反映出他们对Solana的信心。

SOL现货净流量。数据来源：CoinGlass。

综上所述，在整体市场剧烈波动的情况下，Solana正处于关键节点，这可能会让做多和做空的交易者都面临损失风险。为了避免短期损失，交易者或许可以考虑等待当日市场明确收盘后再建立空头头寸。